সরকারি সিকিউরিটিজে বিনিয়োগ থেকে আয় কমে যাওয়ায় ব্যাংকগুলো এখন বেসরকারি খাতে ঋণ দেওয়ার দিকে মনোযোগ দিয়েছে। এই কারণে তারা আমানত এবং ঋণের সুদের হার কমাতে শুরু করেছে বলে সূত্র জানিয়েছে।
ব্যাংকার ও মুদ্রা বাজার বিশ্লেষকদের মতে, প্রাথমিকভাবে বাণিজ্যিক ঋণদানকারী প্রতিষ্ঠানগুলি কর্পোরেট প্রতিষ্ঠানগুলোর জন্য আমানত ও ঋণের হার কমানোর প্রক্রিয়া শুরু করেছে এবং এপ্রিল থেকে সাধারণ জনগণের জন্যও একই কাজ করার পরিকল্পনা করছে।
সাম্প্রতিক গণঅভ্যুত্থানের পর ব্যবসায়িক অনিশ্চয়তার কারণে চলমান অর্থনৈতিক স্থবিরতার মধ্যে, ব্যাংকগুলো কম ঋণ দেওয়ার পরিস্থিতিতেও কিছু মুনাফা অর্জনের জন্য ট্রেজারি বিল এবং বন্ডের উচ্চ-ফলন বিনিয়োগের সুযোগ ব্যবহার করছিল।
কিন্তু গত ডিসেম্বরে শুরু হওয়া থেকে ট্রেজারি বিল এবং ট্রেজারি বন্ড এর কাট-অফ ইল্ডের লাভ ক্রমাগত কমছে, যা প্রকৃতপক্ষে ব্যাংকগুলোকে সুদের হারের হিসাব পুনর্বিবেচনা করতে বাধ্য করছে, যদিও বাংলাদেশ ব্যাংক দীর্ঘস্থায়ী মুদ্রাস্ফীতি মোকাবেলার জন্য অর্থ সরবরাহ কমাতে কঠোর মুদ্রানীতি অবলম্বন করেছে।
বাংলাদেশ ব্যাংকের তথ্য অনুযায়ী, ৯১-দিন, ১৮২-দিন এবং ৩৬৪-দিনের টি-বিলগুলোর কাট-অফ ইল্ড যথাক্রমে ১১ দশমিক ৮০ শতাংশ , ১১ দশমিক ৯০শতাংশ এবং ১১ দশমিক ৯৯শতাংশ রেকর্ড উচ্চতায় পৌঁছেছিল। কিন্তু গত বছরের ডিসেম্বরের শুরু থেকে, টি-বিলের ইল্ডের নিম্নমুখী প্রবণতা ক্রমাগত কমতে থাকে এবং রোববারের নিলাম অনুযায়ী যথাক্রমে ১০ দশমিক ৩৫ শতাংশ, ১০ দশমিক ২৫ শতাংশ এবং ১০ দশমিক ৩৫ শতাংশে পৌঁছায়।
শুধু টি-বিল নয়, সমস্ত টি-বন্ড সেগমেন্টের (২-বছর, ৫-বছর, ১০-বছর, ১৫-বছর এবং ২০-বছর মেয়াদী) ইল্ড উল্লেখযোগ্যভাবে কমেছে, যা ব্যাংকিং খাতে আমানত এবং ঋণের হার উভয়ই কম হওয়ার ইঙ্গিত দিচ্ছে। বাংলাদেশ ব্যাংকের নির্বাহী পরিচালক ড. এজাজুল ইসলাম বলেন, তারা সম্প্রতি দীর্ঘমেয়াদী ইল্ড কার্ভে নিম্নমুখী প্রবণতা লক্ষ্য করছেন, যা ইঙ্গিত দেয় যে ব্যাংকিং ব্যবস্থায় সুদের হার বাড়বে না। তিনি বলেন, সরকারি সিকিউরিটিজের ইল্ড বেশি চাহিদার কারণে কমে যাওয়ায় ব্যাংকগুলোকে সুদের হার কমিয়ে বেসরকারি খাতে ঋণ প্রবৃদ্ধির দিকে বেশি মনোযোগ দিতে হবে।
আশাবাদী মনোভাবে, ড. ইসলাম বলেন, আগামী মাসগুলোতে মুদ্রাস্ফীতি আরও কমতে পারে, যা ইতিবাচক দৃষ্টিভঙ্গি প্রদান করে। তিনি দ্য ফাইনান্সিয়াল এক্সপ্রেসকে বলেন, “যদি আমাদের প্রত্যাশা অনুযায়ী মুদ্রাস্ফীতির পতন চলতে থাকে, তবে কেন্দ্রীয় ব্যাংক ভবিষ্যতে মুদ্রানীতির হার সেই অনুযায়ী সমন্বয় করবে।”
নাম প্রকাশে অনিচ্ছুক একটি বেসরকারি বাণিজ্যিক ব্যাংকের ব্যবস্থাপনা পরিচালক বলেন, তারা ইতিমধ্যেই সরকারি সিকিউরিটি বাজারে সুদের হার কমার প্রথম প্রতিক্রিয়া হিসেবে কর্পোরেট প্রতিষ্ঠানের জন্য আমানত ও ঋণ সুদের হার ৫০ বেসিস পয়েন্ট কমিয়েছে। তারা এপ্রিল থেকে সকল অন্যান্য আমানতকারী এবং ঋণগ্রহীতাদের জন্যও একই কাজ করার পরিকল্পনা করেছে। সাধারণ মানুষের জন্য আমানত ও ঋণের হার কমাতে ব্যাংক কেন সময় নিচ্ছে জানতে চাইলে তিনি বলেন, “দুর্বল মুদ্রানীতি-সঞ্চালন ব্যবস্থার কারণেই সময় লাগছে।”
পূবালী ব্যাংকের ব্যবস্থাপনা পরিচালক ও প্রধান নির্বাহী কর্মকর্তা মোহাম্মদ আলী বলেন, বর্তমান পরিবর্তিত সুদের হার ব্যবস্থায় অন্যান্য ব্যাংকের মতো তাদের ব্যাংকও আগামী দিনগুলোতে বেসরকারি খাতের ঋণের দিকে বেশি মনোযোগ দেওয়ার পরিকল্পনা নিয়েছে। পরিকল্পনার অংশ হিসেবে তিনি বলেন,”আমাদের ব্যাংক এই মাসের শেষের দিকে আমানত এবং ঋণ সুদের হার কমানোর জন্য একটি পদক্ষেপ নেবে।”
মিউচুয়াল ট্রাস্ট ব্যাংকের ব্যবস্থাপনা পরিচালক সৈয়দ মাহবুবুর রহমান বলেন, তারা গভীরভাবে সরকারি সিকিউরিটি বাজারে ইল্ড কমার প্রবণতা পর্যবেক্ষণ করছেন। “যদি এই প্রবণতা আগামী কয়েক সপ্তাহে আরও চলতে থাকে, তবে আমরা আমানত এবং ঋণ সুদের হার পুনর্বিবেচনা করব,” অভিজ্ঞ এই ব্যাংকার দ্য ফাইনান্সিয়াল এক্সপ্রেসকে বলেন।
ঢাকা ব্যাংকের ব্যবস্থাপনা পরিচালক শেখ মোহাম্মদ মারুফ উল্লেখ করেন, সম্প্রতি মাসগুলোতে বিনিয়োগের সুযোগ কমে আসছে। তাই, অতিরিক্ত তারল্য থাকা ব্যাংকগুলো প্রতিযোগিতায় সরকারি সিকিউরিটির উইন্ডোতে কম ইল্ড প্রস্তাব করে তাদের বিডগুলি গ্রহণ করতে চেষ্টা করছে।
